Financial Mathematics in incomplete market

Mathématiques financières en marché incomplet.

Laurence Carassus (1)

1 LPMA - Laboratoire de Probabilités et Modèles Aléatoires

to be completed

Mes travaux traitent essentiellement des marchés financiers incomplets. J'ai choisi de les regrouper en trois parties. La première traite de la caractérisation de l'hypothèse d'absence d'opportunité d'arbitrage et de ses implications en termes d'évaluation. La seconde explore deux pistes possibles pour l'évaluation et la couverture d'actifs dérivés en marché incomplet : la sur-réplication et l'exploitation de la condition de No Good Deal. Enfin, le dernière partie s'intéresse aux comportements limites ainsi qu'à la stabilité des choix optimaux des agents par rapport à des perturbations de leur évaluation du risque. Dans ce contexte, nous nous intéressons aussi à d'autres règles d'évaluation : les prix d'utilités.

Mots clés: incomplete market; superreplication; utility price; convergence of preference

Mots clés: marché incomplet; AOA; sur-réplication; no good deal; prix d'utilité convergence des préférences

Domaines: Mathématiques [math]

Laurence Carassus. Mathématiques financières en marché incomplet.. Mathématiques [math]. Université Paris-Diderot - Paris VII, 2010. ⟨tel-00546846⟩